葛琳
- 作品数：1 被引量：7H指数：1
- 供职机构：天津大学理学院更多>>
- 发文基金：天津市哲学社会科学研究规划项目更多>>
- 相关领域：理学更多>>
- 基于阿基米德Copula的投资组合风险分析被引量：7
- 2008年
- 应用阿基米德Copula分析沪深股票市场投资组合风险,样本区间从2000年1月4日至2006年11月8日,共1 639组有效数据.首先,由于金融数据不具有正态性,且是厚尾的,因而应用极值理论对边缘分布建模;然后,采用极大似然估计对给定的5个阿基米德Copula进行参数估计,从中选择能更好拟合实际数据相关性的Copula;最后,运用Monte Carlo模拟方法计算相应的风险价值(VaR),确定最优的组合系数.结果表明,当组合系数β=0.33时,沪深股市投资组合风险最小.
- 关静郭慧葛琳
- 关键词：阿基米德COPULA投资组合理论极值理论
