蓝雁书
- 作品数：5 被引量：30H指数：3
- 供职机构：华南理工大学理学院更多>>
- 发文基金：北京市自然科学基金国家自然科学基金广东省软科学研究计划更多>>
- 相关领域：经济管理理学更多>>
- 一般Levy过程下带违约风险的可转换债券定价模型被引量：7
- 2010年
- 对可转换债券的相应标的股价S_t=S_0exp[(r-q)t+X_t],在X_t是Levy过程的假设下,运用傅立叶变换和残数定理,得出了带有赎回和回售条款的可转换债券的定价公式;同时,结合Duffie关于衍生产品带违约风险的定价方法,给出了带违约风险的可转换债券定价公式.
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- 关键词：可转换债券LEVY过程信用风险傅立叶变换残数定理
- 蒙特卡罗模拟法度量可转换债券的风险价值被引量：2
- 2006年
- 借助可转换债券价值与其发行公司的股价之间的联系,将风险价值的概念应用到可转换债券风险测度的度量之中,并利用蒙特卡罗模拟法计算可转换债券的风险价值,最后用点估计验证蒙特卡罗模拟法的有效性.
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- 关键词：可转换债券蒙特卡罗模拟法
- 在随机利率情形下可转换债券信用风险定价模型探讨被引量：13
- 2007年
- 以股票价格、随机利率、违约发生的概率作为可转换债券的基础变量,运用无套利定价原理,得出了可转换债券的三因素PDE定价模型;其次,进一步给出了带向下修正条款的可转换债券的定价公式;同时,运用Feynman-Kac公式得出了在违约发生时债券损失值LtV等于St、rt、ht市场风险损失值之和的结论.
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- 关键词：可转换债券随机利率信用风险
- 可转换债券定价理论发展的研究被引量：11
- 2006年
- 对比分析国内外可转换债券定价理论,从价值分析、数值方法和利率期限结构三个方面详尽地给出可转换债券的定价模型,提出了可转换债券定价研究中存在的问题并指出今后研究发展的方向。
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- 关键词：可转换债券信用风险随机利率
- 可转债信用风险定价模型
- 可转换债券(Convertible Bonds，以下简称可转债)是公司债券的一种，兼具筹资和避险的双重动能，既包含了普通债的特征，还具有相应于标的股票的衍生特征，其持有人可以在规定的期限内，将债券按既定的转换价格和转换比...
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- 关键词：随机利率可转债定价套期保值策略无套利原理转换价格转股价格
- 文献传递
