傅肖肖
- 作品数：3 被引量：35H指数：2
- 供职机构：重庆大学经济与工商管理学院更多>>
- 发文基金：重庆市自然科学基金国家自然科学基金更多>>
- 相关领域：经济管理更多>>
- 基于EVT-BM-FIGARCH的动态VaR风险测度被引量：17
- 2008年
- 对金融资产回报,用FIGARCH模型捕捉波动的异方差性和长期记忆性的同时,将回报序列转化为标准残差序列、通过用EVT-BM方法拟合标准残差的尾部分布来处理回报序列的厚尾性,建立了金融风险度量模型——基于EVT-BM-FIGARCH的动态VaR模型。并用该模型对上证综合指数进行实证分析,结果表明模型能够更精确、合理地度量上证综合指数回报的VaR风险。
- 肖智傅肖肖钟波
- 关键词：FIGARCH厚尾长期记忆VAR
- 金融市场VaR风险与价格信息预测——基于FIGARCH-EVT、FIGARCH-ANN
- 金融市场是一个复杂的非线性动态系统，金融数据中包含着许多信息，借用适当方法对金融数据进行分析与预测，是一个具有挑战性的研究领域，有着极高的市场价值。风险信息和价格信息是金融信息的两个重要方面，预测金融风险有助于保障金融市...
- 傅肖肖
- 关键词：金融市场价格信息
- 文献传递
- 基于EVT-POT-FIGARCH的动态VaR风险测度被引量：20
- 2008年
- 金融实践中,金融资产回报不仅具有厚尾性、波动的异方差性两大特点,而且其波动表现出明显的长期记忆性。本文利用FIGARCH模型处理波动异方差性和长期记忆性、EVT-POT方法捕捉回报分布厚尾的优势,提出了能反映厚尾性、异方差性和长期记忆性的金融风险度量模型——基于EVT-POT-FIGARCH的动态VaR模型,并用中国股票市场的沪深300指数和上证综合指数的每日收盘价进行实证分析。结果表明,模型能较好地处理这两个指数回报序列的三大特点,更准确地度量其VaR风险。
- 肖智傅肖肖钟波
- 关键词：FIGARCH厚尾长期记忆VAR
