教育部人文社会科学研究基金(09YJCZH104)
- 作品数：11 被引量：32H指数：4
- 相关作者：王沁昌春艳王璐刘曦江松明更多>>
- 相关机构：西南交通大学中国科学技术大学西华师范大学更多>>
- 发文基金：教育部人文社会科学研究基金中央高校基本科研业务费专项资金国家自然科学基金更多>>
- 相关领域：理学经济管理更多>>
- 基于蒙特卡洛技术时变Copula的比较
- 2013年
- 从Kendallτ、尾相关系数出发建立了两种时变Copula模型。基于Copula理论,证实了从Kendallτ建立的时变Copula具有明显优于从尾相关建立时变Copula的特征。利用蒙特卡洛技术,验证了Kendallτ建立的时变Copula更适合金融数据的相依关系的描述。
- 刘娟王沁刘军昌春艳
- 关键词：时变COPULA
- 基于变结构Copula模型的相依关系分析被引量：7
- 2012年
- 本文首次从Spearman的rho出发,提出了一种检验Copula模型是否存在变结构特征的方法,并通过蒙特卡洛模拟验证了这种方法的有效性。在此基础上,利用分阶段建模技术和Spearman的rho对沪深股市的相依关系是否存在变结构进行了分析。结果证实,利用Spearman的rho能捕捉序列之间相依关系是否存在变结构的信息,具有一定的优越性。
- 王沁
- 关键词：蒙特卡洛模拟沪深股市
- 损失分布的拟合方法研究
- 对损失分布进行统计推断是保险学中的一个重要课题。本文采用分层逐步展开的方式,对损失分布的拟合方法及拟合过程中的注意事项进行了具体详尽的阐述,并指出,当有多个理论分布可供选择时并都满足拟合优度检验时,可进一步通过最小二乘原...
- 程世娟王沁
- 关键词：统计推断最小二乘法
- 基于SIC方法的时间序列方差变点的判别被引量：4
- 2014年
- 变点的存在对经济分析与建模会产生重大影响,因此,诊断出时间序列的变点就显得非常关键。文章介绍了时间序列方差变点识别的原理以及SIC方法,结合蒙特卡洛技术检验了其有效性与准确性。将该理论应用于我国GDP变化率序列中,检测出该序列存在一个方差变点,所对应的时间为1977年,这一结论与我国经济发展阶段是相吻合的。
- 李克胜王沁杨云聪昌春艳
- 关键词：SIC变点
- 基于Copula模型的股市收益率与成交量的相关分析
- 2013年
- 建立了基于AR(1)-GARCH(1,1)的Gumbel Copula模型,并以此为基础刻画了中国房地产股市收益率与成交量之间的相关性.通过AIC信息准则进行拟合优度检验发现,Gumbel Copula函数模型能够更好地刻画收益率与成交量之间的相关结构,收益率与成交量之间存在上尾高的非对称相关,以及很弱的正相关的特征.
- 江松明王沁刘曦昌春艳
- 关键词：COPULA函数收益率成交量
- 基于核密度估计的时变copula函数在铜期货套期保值的研究被引量：1
- 2014年
- 关于套期保值的研究一直是学术研究的前沿,随着现代金融技术和计算技术的发展,对套期保值比率的计算精确性要求也越来越高。文章在传统的以最小方差为最优的套期保值模型研究的基础上,考虑金融市场中变量间相依结构的非线性与时变性以及确定变量边缘分布类型不准确可能带来的误差等问题,建立了基于核密度估计的时变copula函数模型,计算了上海期货交易所铜期货与铜现货的套期保值比率,实证表明,文章建立的模型计算得到的套期保值比率更为精准。
- 刘曦王沁易文德江松明
- 关键词：核密度估计时变COPULA
- 基于Spearman ρ的时变Copula模型的模拟及应用被引量：8
- 2011年
- 本文从Spearmanρ入手,利用Spearmanρ在非线性单调变换的情况下保持不变的特点,以及与条件期望预测机制存在的非线性的关系,提出建立时变Copula的模型的新方法;通过建立时变FGM-Copula模型的实例分析表明,这种构建Copula模型的方法较好捕捉了相依机制的时变性,预测了随机变量的趋势,具有一定的优越性。
- 王沁王璐何平
- 关键词：时变COPULA
- 基于时变Copula GARCH模型的金融风险度量
- 2014年
- 以GARCH(1,1)-Norm模型为边缘分布,以Kenddall tau为工具,采取滑动窗口的方法,建立了GARCH-时变-Copula模型,在此基础上利用蒙特卡洛技术度量了不同权重下的组合资产风险。通过对金发科技和ST国农两支股票的数据进行实证分析,利用失败天数的检验方法,验证了基于Kenddall tau与时间序列分析模型相结合的时变Copula模型在度量组合资产风险上的可行性与准确性。
- 刘娟王沁刘曦昌春艳
- 关键词：时变COPULATAU金融风险
- 基于时变Copula模型的沪深股市相依分析被引量：8
- 2010年
- 文章针对沪深股市的波动性以及非正态分布的非线性相依机制,以t-Garch模型描述了沪深指数收益率的边缘分布,以Kendall的tau出发构建的时变Copula模型描述了沪深股市的相依机制。结果表明,以Kendall的tau为基点的时变Copula模型相对于以线性相关系数为基点的时变Copula模型,更能捕捉非线性的、非正态的时变相依机制,具有一定的优越性。
- 王沁王璐程世娟
- 关键词：GARCH模型沪深股市
- 基于STR模型的CPI波动与货币供应量关系的实证分析被引量：1
- 2012年
- 针对居民消费价格指数(CPI)的波动与货币供应量之间的关系,若用线性回归来研究,将会忽略这样两个问题:1)此函数关系是否一成不变;2)它们之间的影响是否存在对称性。本文以非线性STR模型技术来分析两者之间的非线性、非对称关系。研究发现,以logistic函数作为过渡函数的STR模型能很好地描述CPI波动与货币供应量的非线性动态关系。模型表明,在1993年1月到2010年12月期间,中国CPI波动与货币供应之间存在明显的非对称性,具有很强的非线性特征,两者之间存在机制转换动态特征。紧缩的货币政策机制下,CPI波动加剧;从宽的货币政策机制下,CPI波动主要由市场经济自我调控。
- 田锟王沁高国楷昌春艳
- 关键词：货币供应量STR模型非线性
