国家自然科学基金(10171066)
- 作品数：29 被引量：217H指数：8
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- 基于矩阵判定分析法和小波网络的银行信贷信用分类方法被引量：4
- 2005年
- 分析了矩阵判定分析法和小波网络在解决银行信贷信用分类问题上各自的优缺点,并在此基础上将这两种方法结合起来解决银行信贷信用分类问题.实证分析表明,该模型比单独使用矩阵判定分析法或小波网络的分类准确率要高.
- 陈凯风叶中行
- 关键词：小波网络信用评估
- “边信息”的效用优化及其影响被引量：2
- 2004年
- 本文考虑受随机因素影响的股票价模型 ,投资者仅知道的股价信息 (公共信息 )和“边信息”的效用优化问题 .我们利用测度的变换和投影 ,给出了具有“边信息”和不具“边信息”两种情况下的最优财富形式 .对于对数效用函数 ,我们比较最优效用 ,讨论了“边信息”
- 熊德文叶中行
- 关键词：效用函数股票价格鞅论
- 两因素HJM模型下债券、期货、期权的定价被引量：3
- 2003年
- 在HJM模型下考虑远期利率由两个独立布朗运动驱动的零息票债券的期限结构,给出零息票债券的定价公式,以及债券期货期权的定价公式。
- 屈庆王桂兰
- 关键词：远期利率零息债券期货期权
- 投资组合分散风险能力的度量及应用被引量：9
- 2004年
- 用信息论中熵的概念度量投资组合对风险的分散能力 ,提出了最大熵和最大广义熵投资组合的概念 ,并与Markowitz的均值 方差理论进行了比较 ,同时做了数值模拟 。
- 王俊周煦叶中行
- 关键词：最优投资组合
- 中国上市公司抑价率的实证研究被引量：18
- 2005年
- 对2000～2004-04上市交易的300多个首次公开发行股票的抑价问题进行实证研究和分析,并考察公司财务、发行状况、宏观经济等40多项指标与初始收益率的关系.证实了目前中国上市公司(IPO)抑价现象仍然相当严重,但呈逐年下降趋势.通过回归分析,从深层次挖掘了造成IPO抑价的原因,并提出了进一步降低IPO抑价率的政策建议.
- 刘太阳叶中行汪超
- 关键词：上市公司新股发行抑价率
- 基础股票有分红及配股的期权定价与套期保值被引量：1
- 2004年
- 给出了有分红及配股的股票价格运动规律,并讨论了以定期分红及配股的股票为标的资产的美式看涨期权的定价与套期保值问题.通过对有凸支付函数的美式期权执行时间的讨论得到美式看涨期权的最优执行时间只可能在每次分红或送配股除权除息之前.证明了在各次分红或送配股之间,期权的值满足熟知的Black-Scholes方程.
- 陈萍叶中行杨孝平
- 关键词：美式期权
- 金融约束对股票收益的影响被引量：4
- 2004年
- 本文在我国沪市A股环境下考察金融约束对股票收益的影响.主要运用多元回归方法测试金融约束与股票收益的关系.金融约束因子是反映了公司资产投资的能力,综合内部运作状况和外部经济环境的特征量.通过数学建模和实证分析发现:股票收益中的确存在金融约束因子,且金融约束一般导致股票收益水平下降;此因子与公司规模、流通股本比例等因素相对独立.
- 姚俊敏叶中行
- 关键词：金融约束股票收益
- 协方差矩阵奇异情况下的最优投资组合被引量：20
- 2005年
- 本文讨论了在方差-协方差矩阵半正定条件下,Markowitz均值-方差最优投资组合模型的求解问题,利用主成分分析法得到了解析解,从而弥补了原模型的一个缺陷.
- 苏咪咪叶中行
- 关键词：主成分分析
- 风险投资多阶段动态信号传递契约安排被引量：8
- 2004年
- 以信息经济学的信号传递模型为基础,讨论了在多阶段风险投资的后续投资过程中风险投资家运用信号识别来防范和控制风险企业家逆向选择风险的问题,建立了一个风险投资多阶段信号传递契约安排,并以四阶段风险投资过程为例对其进行了分析和求解.最后举例说明了该多阶段动态信号传递契约安排的具体运用与分析.
- 金永红慈向阳叶中行奚玉芹
- 关键词：风险投资信号传递模型
- F_τ-Coherent风险度量
- 2007年
- 该文提出了一个风险度量的新概念,即定义在任意停时τ上的Fτ-Coherent风险度量.对任一满足Fatou性质的Fτ-Coherent风险调整值度量(即一个Fτ-Coherent风险度量的负值)φτ:L∝(F)→L∞(Fτ),我们都可以用一个Fτ-凸概率测度集来给出它的显式表示.同时我们还证明了一个Fτ-Coherent风险调整值度量叮以用它的可接受头寸集合来表示.
- 陈文财叶中行
- 关键词：表示定理
